Дорогие друзья, хочу с вами поговорить на такую тему. Почему все активы сравнивают с индексом Московской Биржи?

1️⃣Он отражает весь рынок Индекс включает акции крупнейших российских компаний из разных секторов: нефть и газ, финансы, металлургия, телеком и др. Если ваш портфель растёт быстрее индекса — значит, вы обгоняете рынок. Если отстаёт — возможно, стратегия требует пересмотра.

2️⃣ Это доступный ориентир Любой инвестор может легко посмотреть динамику индекса и сравнить с результатами своего портфеля.

3️⃣ Пассивный доход против активного отбора Можно просто купить индексный фонд (ETF на МосБиржу) и получить рыночную доходность. Если ваш портфель не приносит больше, чем индекс, — стоит задуматься, а стоит ли вообще тратить время на выбор акций? Тогда проще следовать за индексом.

4️⃣Индекс задаёт базу для риска Если ваш портфель даёт доходность ниже индекса при более высоких рисках, значит, стратегия неоптимальная. Зачем рисковать большим количеством денег, если можно получать аналогичный результат при меньшем риске, занимаясь индексным инвестированием?

Например, на графике вы можете увидеть сравнение динамики цен на ETF #EQMX, который следует за индексом и сам индекс. Доходность биржевого фонда с 2023 года по настоящее время составляет 60%, а индекс вырос на 40%. Можно сделать вывод о том, что индекс дает несколько выше доходность, чем если бы вы собрали портфель, который по структуре бы копировал индекс, то вы за заработали на 20% меньше, чем если бы вложили аналогичную сумму допустим в ETF #EQMX.

Сравнение с индексом — это как контрольная точка. Если ваш портфель стабильно обгоняет MOEX, значит, стратегия работает. Если нет — стоит пересмотреть подход.